El 1 de enero de 2023, marcamos el final de cuatro décadas de préstamos abusivos en Nuevo México, gracias a una nueva ley que reduce la tasa de interés anual máxima para préstamos pequeños del 175 %, una de las tasas más altas permitidas en cualquier parte del país. país. , para el 36%.
Como explicó Think New Mexico en nuestro informe de políticas de 2020 que aboga por esta reforma, el tope de la tasa de interés del 36% es en realidad un regreso a una ley de protección al consumidor altamente efectiva que estuvo vigente desde mediados de los años 90, 50 y principios de los 80.
En la década de 1950, la Legislatura y el Gobernador de Nuevo México limitaron las tasas de interés anuales de los préstamos a no más del 36%. Esta ley protegía a los consumidores al tiempo que permitía un amplio acceso al crédito. Desafortunadamente, en 1983, en respuesta a que las tasas de interés federales alcanzaron el 20%, la Legislatura y el Gobernador derogaron el tope de la tasa de interés del estado.
Incluso en ese momento, hubo quienes expresaron su preocupación sobre lo que significarían las tasas de interés ilimitadas para los nuevomexicanos. So-Rep. Ted Asbury se opuso a derogar el tope de la tasa de interés del 36%: «Me pregunto si el efecto a largo plazo no será desastroso».
Lamentablemente, lo fue. Después de que se derogó la ley de tope de la tasa de interés de Nuevo México, los prestamistas depredadores inundaron Nuevo México. En 1992 había 23 acreedores comerciales en nuestro estado; en 2020 había 561, uno por cada 3,819 nuevomexicanos. En comparación, hay un McDonald’s por cada 23,298 nuevomexicanos.
Esos prestamistas se concentraron en comunidades de bajos ingresos y comunidades de color, con el 60% ubicado dentro de las 10 millas de la tierra nativa, según una investigación del Centro sobre la Ley y la Pobreza. Mientras tanto, casi nueve de cada 10 prestamistas depredadores tenían su sede fuera de Nuevo México, lo que significa que extrajeron los escasos dólares de los bolsillos de los nuevos mexicanos de bajos ingresos y enviaron esas ganancias fuera del estado, una forma de desarrollo económico inverso.
La marea comenzó a cambiar en 2006, cuando el Departamento de Defensa de EE. UU. reconoció que los préstamos abusivos estaban perjudicando la seguridad nacional porque muchos miembros del servicio estaban atrapados en préstamos con intereses altos. Entonces, el Congreso aprobó la Ley de Préstamos Militares bipartidista, limitando las tasas de interés anuales de los préstamos a los miembros del servicio militar y sus familias al 36 por ciento. Esta ley federal protegió a más de 17,000 miembros en servicio activo, de la Guardia Nacional y de la Reserva en Nuevo México.
Los estados comenzaron a hacer lo mismo, promulgando sus propios topes de tasa de interés del 36%. Al hacerlo, demostraron la eficacia de esta reforma: las personas en los estados con límites razonables en las tasas de interés ahorraron millones de dólares en intereses y tarifas mientras mantenían el acceso al crédito a través de una variedad de opciones más asequibles, como cooperativas de ahorro y crédito sin fines de lucro, de las cuales New México tiene 40 con aproximadamente 150 ubicaciones en todo el estado, y prestamistas pequeños y responsables que ofrecen préstamos al 36% o menos.
Durante la sesión legislativa de 2022, Think New Mexico abogó con éxito por la aprobación del tope de la tasa de interés del 36% en asociación con los otros miembros de la Coalición de Nuevos Mexicanos para los Préstamos Justos, incluidos NM Native Vote, New Mexico Credit Union Association, Center on Law and Obras de Pobreza y Prosperidad, entre otros.
Esta coalición está trabajando para dar a conocer los recursos disponibles para los nuevos mexicanos que necesitan ayuda para pagar sus facturas, acceder a asistencia financiera o localizar préstamos asequibles de fuentes responsables como las numerosas cooperativas de ahorro y crédito del estado. Puede encontrar un enlace a la guía de recursos, que incluye un mapa de las ubicaciones de las cooperativas de ahorro y crédito, en nuestro sitio web en: https://www.thinknewmexico.org/end-predatory-lending/
Los nuevomexicanos merecen acceso a crédito justo a tasas razonables. Gracias al tope del 36% recientemente restaurado, esa es finalmente la ley en Nuevo México una vez más.
